Учебники

Главная страница


Банковское дело
Государственное управление
Культурология
Журналистика
Международная экономика
Менеджмент
Туризм
Философия
История экономики
Этика и эстетика


4.3. Факторинг и его основные функции

  Факторинг является рискованным, но высокоприбыльным банковским бизнесом, эффективным оружием банковского маркетинга. В мировой практике под факторингом понимается целый ряд комиссионно-посреднических услуг, оказываемых фактором клиенту-поставщику в процессе осуществления последним расчетов за товары и услуги и сочетающихся, как правило, с кредитованием его оборотного капитала.
  Сущность факторинга заключается в том, что поставщик уступает фактору свое право требовать и получать деньги от своих контрагентов за отгруженную продукцию и оказанные услуги.
  При уступке фактору денежного требования к должнику оно может носить предстоящий характер по отгрузкам, срок оплаты которых еще не наступил, либо быть уже существующим, т. е. с наступившим сроком исполнения и отраженным в балансе поставщика как дебиторская задолженность. Деньги, которые банк перечисляет поставщику, являются с точки зрения банка кредитом, выданным на период от покупки поставщика платежного требования до получения денег от должника. Для поставщика достоинство досрочной (до получения платежа непосредственно от покупателя) оплаты его платежных требований состоит в том, что она ликвидирует риск несвоевременного поступления ему платежей, исключает зависимость его от платежеспособности покупателей, предотвращает возникновение невозвратных долгов, сокращает дебиторско-кредиторскую задолженность и в целом ускоряет оборот капитала поставщика, отвлеченного в незавершенные расчеты по товарам отгруженным.
  В соответствии с конвенцией 1988 г. операция считается факторинговой, если она удовлетворяет, как минимум, двум из четырех признаков:
  1) наличие кредитования в форме предварительной оплаты долговых требований;
  2) ведение бухгалтерского учета поставщика, прежде всего учета реализации;
  3) инкассирование поставщика задолженности (получение задолженности от покупок);
  4) страхование поставщика от кредитного риска.
  По составу оказываемых услуг различают:
  1. Конвенционный факторинг - универсальная система финансового обслуживания клиентов, включающая не только кредитование товаров отгруженных, но и ведение для клиента бухгалтерского учета, консультирование его по вопросам организации расчетов, заключения хозяйственных договоров, своевременного получения платежей, а также информирование его о рынках сбыта, ценах на товары, платежеспособности будущих покупателей и т. п. За клиентом практически сохраняются только производственные функции. При такой форме факторинга клиент может существенно сократить собственный штат служащих, выполняющих функции, которые принимает на себя банк как фактор.
  Конвенционный факторинг называют также открытым факторингом, поскольку в данном случае поставщик уведомляет должника (покупателя) о продаже выписанных на него требований фактору. Данное уведомление состоит в том, что поставщик, будучи грузоотправителем, приводит в платежных документах реквизиты фактора как получателя денег. Все поступающие от должника-покупателя деньги, включая пени за просрочку платежа, зачисляются на счет фактора, возмещая ему сумму, ранее переданную поставщику. При этом пени становится источником дохода фактора.
  2. Конфиденциальный (закрытый) факторинг служит скрытым источником средств для кредитования продаж товаров поставщиков, так как никто из контрагентов не осведомлен о переуступке ими счетов-фактур банку. В данном случае банк плательщика перечисляет платеж на счет поставщика, который после получения платежа должен перечислить соответствующую его часть банку-фактору в счет погашения кредита.
  По соглашению между поставщиком и фактором предоставление факторинговых услуг может предусматривать право регресса, т. е. право возврата банком неоплаченных покупателем счетов с требованием возмещения кредита банку. Однако в мировой практике факторинг с регрессом применяется редко и, как правило, банки весь риск неплатежа берут на себя.
  Факторинговые отделы отечественных банков могут предоставлять своим клиентам следующие основные виды услуг:
  - приобретать у предприятий-поставщиков право на получение платежа по товарным операциям у определенного покупателя или группы покупателей, состав которых заранее согласовывается с фактором (покупка срочной задолженности по товарам отгруженным, услугам оказанным);
  - осуществлять покупку у предприятий-поставщиков дебиторской задолженности по товарам отгруженным и услугам оказанным, не оплаченным в срок покупателями (покупка просроченной дебиторской задолженности);
  - приобретать векселя у своих клиентов.
  Наряду с основными услугами факторинговый отдел на комиссионных началах в порядке разовых операций может оказывать клиентам дополнительные услуги:
  - постоянное и разовое консультирование хозяйственных органов по вопросам совершенствования организации их расчетов с поставщиками и покупателями, повышения эффективности использования финансовых ресурсов, оздоровления финансового состояния и др.;
  - юридические услуги (оказание помощи в подготовке деловых бумаг и документов по кредитно-финансовым вопросам);
  - ведение по поручению клиентов учета товаров отгруженных, дебиторской задолженности с целью использования данного учета для составления бухгалтерских отчетов и оценки сложившейся практики платежных взаимоотношений.
  Правовой основой взаимоотношений факторингового отдела банка с клиентом является договор, определяющий обязательства и ответственность сторон. В частности, в нем оговариваются: вид факторинга, размер факторингового кредита и процентная ставка за этот кредит, величина комиссионного вознаграждения по всем видам комиссионно-посреднических услуг, гарантии выполнения взаимных обязательств и материальная ответственность за их невыполнение, порядок оформления документов и другие условия по усмотрению сторон.
  Поскольку факторинговые операции носят рисковый характер, то до заключения договора с клиентом банк тщательно должен изучить финансовое состояние потенциального клиента, с тем чтобы убедиться в его конечной платежеспособности: проанализировать показатели ликвидности баланса, состав и длительность дебиторской задолженности, возможности реализации выпускаемой продукции, конъюнктуру рынков сбыта, круг покупателей продукции будущего клиента и их платежеспособность и т. д.
  Факторинговый отдел оказывает услуги поставщику на платной основе. При определении конкретного размера оплаты учитываются ставки банковского процента, средний срок оборачиваемости средств поставщика в незавершенных расчетах по товарам отгруженным и размер комиссионных за услуги. Например, если процент за кредит принять за 36 % годовых, средний срок оборачиваемости средств в расчетах за 16 дней, а размер комиссионного вознаграждения - 1,5 %, то плата за услуги составит:

Формула

  Предположим, что поставщик предъявляет фактору платежные требования на 8000 руб. Из этой суммы фактор удерживает в свою пользу 248 руб. (8000 руб. - 3,1 %).
  Правовой базой осуществления факторинговых услуг является глава 45 «Финансирование под уступку денежного требования» ГК РФ. Отличительной особенностью этого вида сделок является то, что в основе она имеет кредитный характер в отличие от простой уступки права, или цессии [1].
  Факторинг не предоставляется:
  - предприятиям с большим количеством дебиторов;
  - предприятиям, занимающимся производством нестандартной или узкоспециализированной продукции;
  - строительным и иным компаниям, работающим с субподрядчиками; предприятиям, обслуживающим свою продукцию с обеспечением послепродажного обслуживания;
  - предприятиям, практикующим компенсационные сделки, сотрудничающим со своей клиентурой на основе долгосрочных контрактов и выставляющим счета к оплате по окончании конкретных этапов работ или в порядке авансовых платежей. Факторинг не применяется по долговым обязательствам физических лиц, филиалов или отделений предприятий и организаций.
  Такого рода ограничения имеют объективную основу, так как в названных случаях фактору очень сложно оценить кредитный риск или не имеет смысла принимать на себя повышенный объем работ и дополнительный риск, связанный с переуступкой требований.

 
© www.textb.net